多通貨ビジネス口座：摩擦を減らしてグローバルなキャッシュフローを管理する方法

国際的に事業を展開している場合、複数通貨対応のビジネス口座の開設を検討しているかもしれません。これらの口座では、自動変換なしで外貨を保有できます。複数の国々のサプライヤー、請負業者、パートナーへ定期的に支払いを送金する場合に便利です。繰り返しの変換を避けることで、企業は不要な為替手数料を削減できます。

とはいえ、多通貨ビジネス口座は一見した以上に複雑である。為替レートは絶えず変動し、税務・会計上の要件はより複雑化し、複数の通貨残高を保有するだけでは越境財務管理の課題の多くは完全には解決されない。

本ガイドでは、多通貨ビジネス口座の実際の仕組みについて、その潜在的なメリットと顕著なデメリットを含めて検証します。また代替案として、Slashによるエンドツーエンドの米ドル決済もご紹介します。Slashは35以上の通貨で180カ国以上への決済をサポートするだけでなく、グローバル米ドル口座とネイティブ暗号資産サポート³⁴を通じて、企業の国際決済を簡素化します。Slashが国際的な起業家や米国企業に、いかに効率的な越境決済管理を実現するか、ぜひご覧ください。

複数通貨ビジネス口座の仕組み：重要なポイント

多通貨ビジネス口座は、企業が単一の口座構造内で複数の外国通貨による資金の保有、受領、送金を可能にする専門的な金融口座です。単一の国内通貨のみで運用される従来のビジネス銀行口座とは異なり、これらの口座では、サポート対象となる各通貨ごとに専用の通貨残高をサブ口座で管理します。

例えば企業がユーロ建てで支払いを受けた場合、その資金は口座保有者の自国通貨に自動変換されるのではなく、ユーロ建てのまま残ります。これにより企業は為替取引のタイミングや方法をより自由に管理でき、戦略的な為替変換のタイミングを計ったり、受取通貨と同じ通貨で仕入先へ支払うことで特定の越境手数料を回避したりすることが可能になります。

多通貨口座は、政府が資本移動を制限せず、企業が外貨建ての銀行預金を保有することを認めている地域で最も広く利用可能である。対照的に、資本規制を実施している国では、国内事業者が多通貨建ての預金残高を維持することを制限または禁止する場合がある。

現代のマルチ通貨口座は通常、米ドル（USD）、ユーロ（EUR）、英ポンド（GBP）、日本円（JPY）などの主要通貨に加え、新興市場通貨にも対応しています。一部のプロバイダーは現地口座情報（欧州通貨用のIBAN番号や米ドル用のルーティング番号など）も発行しており、これにより企業は複数の国に現地銀行口座を保有しているかのように支払いを受け取ることが可能になります。

6 複数通貨ビジネス口座の管理における課題

多通貨口座は国際ビジネスに利点をもたらす一方で、企業が慎重に管理すべき業務上の複雑さや財務リスクも生じさせます。こうした課題を把握することは、越境決済インフラに関する情報に基づいた意思決定を行う上で重要です：

通貨換算レートと手数料

複数通貨口座で通貨を換算する際、通常は2種類のコストが発生します：換算手数料と不利な為替レートによる損失です。口座提供者は市場中間レートを提供する代わりに、通常スプレッド（提供レートと実際の銀行間取引レートとの差額）を上乗せします。こうした変換コストと不利なレートは長期的に複利効果を生み、国際収益に大きな負担となります。Slashなら米ドルペッグ型ステーブルコインを活用し、通貨変換そのものを不要にできます。

銀行手数料および遅延

複数通貨口座は為替手数料や処理遅延を一部軽減できるものの、国際銀行システムのコストや非効率性から完全に免れるわけではありません。唯一の違いは、通貨変換と処理が決済プロセスの異なる段階で発生する点です。主な課題は以下の通りです：

国際送金手数料： 送金前に自国で通貨変換を行えば、不利な中間銀行の為替レートを回避できる可能性がありますが、送金側または受取側で送金手数料が発生する可能性は依然として高いです。
コルレス銀行手数料国際送金を行う際、ご利用の銀行は1つ以上のコルレス銀行を経由して送金を処理する場合があります。各コルレス銀行は送金金額から手数料（場合によっては「中継手数料」と呼ばれる）を差し引くことがあります。これらの手数料は予測が困難で、事前に開示されないことがよくあります。
処理遅延： SWIFTネットワークによる送金は、受取地域や関与する仲介銀行の数により、数営業日かかる場合があります。最終決済を迅速化するには、送金先通貨で資金を保有しておくことが有効ですが、その通貨口座に資金を最初に振り込む際には、時間がかかる国際送金が必要となる可能性があります。
通貨固有の制限事項： 一部の通貨では取引時間が制限されていたり、現地の祝日で処理が停止されたり、規制要件により取引が遅延する場合があります。新興市場通貨への送金またはからの送金には、追加書類の提出、コンプライアンスチェック、現地規制当局の承認が必要となることがあり、処理期間が数日延長される可能性があります。

The standard in finance

Slash goes above with better controls, better rewards, and better support for your business.

Get Started

調整の複雑性

複数通貨にわたる会計処理と照合を管理することは、業務の複雑さを大幅に増大させます。各通貨は個別に追跡する必要があり、取引通貨とタイミングの正確な記録が求められます。月末決算時には、財務チームは現在の為替レートを用いて外貨建て残高を再評価しなければならず、わずかな差異でも照合上の問題や報告遅延を引き起こす可能性があります。

為替リスク

外国為替リスクとは、国際ビジネスを行う際に通貨価値が変動する可能性を指します。ユーロ、ポンド、円、その他の外貨建て残高を保有することは、実質的にヘッジされていない為替リスクを伴います。為替レートの変動により、それらの資金の価値が自国通貨に対して減少する可能性があります。適切なヘッジ戦略がなければ、企業は通貨変動の影響を受けやすくなります。極端なケースでは、保有通貨が急激な価値下落やハイパーインフレに見舞われた場合、それらの残高の購買力は急落し、利益率を消失させたり、貸借対照表に予期せぬ損失を計上させたりする可能性があります。

断片化された流動性

複数の通貨に分散して資金を保有すると、人為的な流動性制約が生じることがあります。保有通貨全体の総資本は十分であっても、緊急の支払いに必要な特定通貨の残高が不足する可能性があります。この分散化により、不要な通貨変換を余儀なくされたり、単一通貨口座の場合よりも高い総残高を維持する必要が生じたりします。

税務および報告上の複雑さ

複数通貨での保有は、多くの管轄区域において追加の税務報告義務を生じさせます。企業は外貨損益の報告、外貨ポジションの原価ベースの追跡、外国銀行口座報告に関する規制（米国のFBARなど）への準拠が必要となる場合があります。通貨差益の税務処理は大きく異なる可能性があり、経常利益とキャピタルゲインの区分、認識時期、認められる控除額など、複数通貨を扱うことで複雑化します。

どの金融プラットフォームが複数通貨対応口座を提供していますか？

複数の金融プラットフォームが、複数通貨の保有・管理をサポートするビジネス口座を提供しており、それぞれコスト、対応範囲、機能面で異なるトレードオフがあります。以下に、現在の多通貨ビジネス口座プロバイダーの概要と、選択肢を評価する際に企業が考慮すべき主な制限事項を示します：

レヴォルト

Revolutビジネス口座は、国際的な事業を展開する企業向けに設計されており、外貨残高、国際送金、デビットカードを1つのプラットフォームに統合しています。グローバルな金融ソリューションとして宣伝されているものの、英国を拠点とするこの金融プラットフォームの多くの機能は地域によって大きく異なり、特に米国顧客向けには顕著です。料金体系や機能の利用可否も、プランの階層によって大きく変化する可能性があります。

限定的な透明性と不均等な報酬： 米国Revolut Businessアカウントはベーシックプランでは報酬を獲得できず、上位の米国プランの報酬条件は公開されていないため、価値を評価することが困難です。
保護と通貨カバレッジの弱体化： 米国の資金は提携銀行を通じて25万ドルまでFDIC保険の対象となる一方、英国の口座はFSCS保護を全く受けていない。米国顧客は150カ国以上に送金可能だが、対応通貨は25種類以上のみである。
隠れた限界と外国為替取引のトレードオフ： 交換および振替限度額はプランの階層によって異なり、明確に開示されていません。Growプランでは交換限度額が20,000ドルに設定されており、より低い階層ではさらに低い限度額が想定されます。外国為替スプレッドや手数料は、外国為替手数料が低い、あるいは無料の法人カードと比較して節約分を損なう可能性があります。

賢明な

ワイズは主に国際送金向けに設計された多通貨口座を提供しており、総合的なビジネスバンキングサービスではありません。既存の銀行口座の上に重ねて利用する決済サービスとしての機能に重点を置いており、企業は複数のツールを併用する必要があります。透明性のある料金体系で知られていますが、ワイズには多くのコアバンキング機能が欠けています。

完全な銀行業務の代替ではない： Wiseは融資、法人カード、高度な資金管理といった従来の銀行サービスを提供しておらず、利用には外部銀行口座またはカード口座の連携が必要です。
通貨と支払いの柔軟性が限られている： ビジネスアカウントは21通貨に対応していますが、支払いを受け付けられるのは18通貨のみです。英国銀行コードやEUのIBANといった現地口座情報を提供しているにもかかわらずです。
複合的かつ加算的な手数料： Wiseは中規模市場の為替レートを宣伝していますが、依然として送金手数料と為替手数料（約0.57%から）を課し、さらにSEPA圏外送金には追加のSWIFT手数料がかかります。米ドルの電信送金またはSWIFT決済の受取には、1取引あたり6.11ドルの費用がかかります。

ペイオニア

Payoneerは、グローバルマーケットプレイス、フリーランサー、または海外クライアントからの国際決済を受け取る企業向けに設計されています。複数通貨の保有をサポートし、国境を越えた決済を容易にしますが、手数料体系は取引量が多い企業や利益率に敏感な企業にとって高額になる可能性があります。包括的な財務業務よりも、支払い回収に適しています。

入金時の高額手数料： カードまたはPayPal経由での資金受取には3.99% + 0.49ドルの手数料がかかり、ACH引き落としには1%の手数料が発生します。頻繁な取引ではかなりの負担となります。
海外送金に伴う追加費用： Payoneerアカウントを持たない受取人への支払いは、さらに1～4％の手数料が発生し、コスト予測可能性を低下させます。
ヘッジ手段の制限： 暗号資産やステーブルコインのサポートがないため、企業が資金を保有または変換する際には為替変動リスクに完全に晒された状態が続く。

エアウォレックス

エアウォレックスは、広範な国々をカバーし、経費管理と決済ツールを統合した、世界で最も広範なマルチ通貨プラットフォームの一つを提供しています。複雑な国際事業を展開する企業に最適ですが、多くの高度な機能は上位プランでのみ利用可能です。事業規模の拡大に伴い、コストが急激に増加する可能性があります。

有料コンテンツの壁： 中核的な経費管理ツール（承認ワークフロー、ERP連携、自動化など）は月額99ドルからの有料プランでのみ利用可能であり、複数組織対応機能は個別見積もりとなるエンタープライズ向けプランに限定されています。
限定報酬の価値： エアウォレックスは現地通貨での米ドル利用に対し最大1.5%のキャッシュバックを提供しますが、報酬には上限があり、多くの企業にとってサブスクリプション費用や外国為替手数料を相殺できない可能性があります。
手数料と柔軟性の欠如： 外国為替取引、国際送金、カード利用には、地域や取引量に応じて複数の手数料が発生する場合があります。また、Airwallexは、総合ビジネス銀行が提供する融資や広範な財務サービスは提供しておりません。

最適なマルチ通貨口座の代替手段：スラッシュ

スラッシュは、現代のグローバル決済ワークフローを支援するために設計された統合型ビジネスバンキングプラットフォームです¹。当社のアプローチは、従来の多通貨口座構造ではなく、米ドルと暗号資産の決済経路を優先します。通貨ごとに分散した残高を保有する代わりに、スラッシュは国際決済の簡素化に注力し、為替リスク、隠れた手数料、決済遅延を最小限に抑えます。このモデルは、通貨リスクを管理せずにグローバル展開を目指す企業にとって、より予測可能で効率的な選択肢となり得ます。

効率化されたグローバル決済： 180カ国以上、35通貨以上での送金・受取が可能。国際送金受取時の追加引落手数料は不要——必要な場合のみ透明性のある通貨換算が行われます。外国通貨残高の滞留を回避することで、継続的な為替リスクと照合作業の負担を軽減できます。
ネイティブ暗号資産およびステーブルコインのサポート： 従来の銀行ネットワークを経由せずに米ドルペッグ型ステーブルコインを保有・送金・受取可能。法定通貨のみに依存する国際送金に比べ、より迅速かつ低コストな代替手段を提供します。Slashでは、組み込みのオンランプ/オフランプ機能を活用し、米ドルをUSDCやUSDTなどのステーブルコインへシームレスに変換可能。変換手数料は1%未満です。
アクセシブルなグローバルUSDインフラストラクチャ： スラッシュ・グローバルUSD口座は、米国銀行口座や登録済みのLLCを必要とせず、国際的な創業者やパートナーが米ドルの銀行取引や暗号資産決済を利用できるようにします。他の多通貨口座では開設にSSN（社会保障番号）やIBAN（国際銀行口座番号）が必要な場合がありますが、当口座ではそのような要件はありません。

The standard in finance

Slash goes above with better controls, better rewards, and better support for your business.

Get Started

企業が複数通貨口座プロバイダーを選ぶ際に考慮すべき点は何か？

多通貨口座は国際業務に有用ですが、単なる通貨アクセスを超えたトレードオフをもたらします。企業は特定の方式を採用する前に、こうした口座がコスト、リスクエクスポージャー、財務業務に与える影響を評価すべきです：

通貨換算コスト： 不利なレートでの資金変換は、国際収益の価値を長期的に減少させる可能性があります。Slashなどのプラットフォームを通じて主に米ドルで運用するなど、変換回数を制限するモデルは、こうした累積コストの削減に寄与します。
決済処理速度： 国際送金は往々にしてコルレス銀行ネットワークに依存している。資金が現地通貨で保有されている場合でも、それらの口座への初期送金は依然として従来の銀行システムを経由するため遅延が生じることがある。Slashが提供する暗号資産ベースの決済オプションは、こうした仲介機関を迂回し、多くの送金ルートにおいてより迅速な決済を実現できる。
仲介手数料またはコルレス手数料： 国際的な銀行ネットワークは支払いを遅らせるだけでなく、国際取引に追加の処理手数料を課すこともあります。仮想通貨を利用することで、隠れた手数料への曝露を抑えられるだけでなく、決済時間の短縮により取引時の為替リスクへの曝露も軽減できます。
会計処理と照合の複雑性： 複数通貨の残高管理は財務チームの業務負担を増大させます。グローバル対応の会計システムと連携する国際決済プロバイダーを選択しましょう。例えばSlashはQuickBooksとシームレスに連携します。
流動性管理と資本効率性： 複数の通貨に資金を分散すると、資本への即時アクセスが制限される可能性があります。通貨保有の分散化を図る場合は、運転資金不足を補う短期融資を提供するプラットフォームを探しましょう。例えばSlash Capital Financingは、30日から90日までの柔軟な返済期間を備えたカスタマイズされた信用枠を提供しています。⁵
グローバルアクセシビリティ： 多くのマルチ通貨口座では、EIN（雇用者識別番号）、IBAN（国際銀行口座番号）、現地登録などの地域固有の認証情報が要求され、事業者のオンボーディングに課題が生じることがあります。Slash Global USDを利用すれば、外国の創業者や取引相手は、米国固有の銀行認証情報なしで米ドル建ての銀行サービスや暗号資産決済を利用できます。

Slashでよりスマートなグローバル決済ソリューションを発見

複数通貨口座は特定の国際決済ニーズに対応できますが、国境を越えた取引に伴うコストや複雑性をすべて解消するものではありません。通貨換算、決済遅延、為替リスク、照合業務は、特に取引量や事業展開地域が拡大するにつれ、依然として積極的な財務管理を必要とします。

複数の通貨で残高を管理する代わりに、Slashはグローバル業務を米ドルと暗号資産対応決済基盤を中心に展開します。このアプローチにより、企業は国際送金を行いながら為替リスクと運用コストを削減でき、決済・支出管理・財務ツールを統合した単一プラットフォーム内で全てを実現します。

スラッシュが貴社の財務管理を支援するその他の方法には以下が含まれます：

スラッシュ・ビザ®プラチナカード： 米国でのご利用で最大2%のキャッシュバックを獲得、無制限のバーチャルカードを発行、カスタマイズ可能な利用限度額と管理機能を適用。取引はリアルタイムで記録されるため、可視性が向上し、照合作業が簡素化されます。
高利回り国債： ブラックロックとモルガン・スタンレーが支援するマネーマーケット口座を通じて、最大年率3.87％の利回りを得られます。⁶
仮想口座と経費管理： 目的・地域・チーム別に資金を整理できる設定可能な銀行口座を作成します。支払いデータを自動取得し、支出ポリシーを適用し、取引をQuickBooksと直接同期することで、より明確な会計処理と迅速な月末決算を支援します。
スラッシュ運転資金調達： Slashアカウント内で直接資金調達が可能。事業運営や拡大を支援し、キャッシュフローサイクルに合わせた30日、60日、90日の返済期間を設定できます。