Fiat vs crypto : comment fonctionnent-elles et qu'est-ce qui les différencie ?
La monnaie numérique et la monnaie traditionnelle convergent d'une manière qui semblait improbable il y a encore quelques années. Les cryptomonnaies sont de plus en plus réglementées, largement acceptées par les banques et leur cours est plus stable. Elles offrent toutefois des avantages uniques par rapport aux monnaies traditionnelles : des règlements quasi instantanés, l'absence de frais bancaires ou de change, et une accessibilité aisée grâce aux services de paiement populaires.
À mesure que l'adoption des cryptomonnaies s'accélère et que les cadres réglementaires mûrissent, les actifs numériques passent du statut d'investissements spéculatifs à celui d'outils de paiement pratiques. L'infrastructure reliant la finance traditionnelle et les réseaux blockchain a évolué rapidement, permettant aux entreprises d'exploiter plus facilement les deux systèmes.
Aujourd'hui, la frontière entre les monnaies fiduciaires et les cryptomonnaies s'estompe. Les stablecoins, ou cryptomonnaies dont la valeur est indexée sur des monnaies fiduciaires ou des matières premières, font le pont entre ces deux mondes, permettant aux entreprises de gérer plus efficacement les paiements transfrontaliers, les avoirs de trésorerie et les transactions basées sur la blockchain. Les grandes institutions financières intègrent des services cryptographiques, et la conversion entre les actifs fiduciaires et numériques est devenue presque transparente grâce à des plateformes bancaires modernes telles que Slash.¹
Si vous êtes un fondateur confronté aux coûts de conversion des devises, à la diversité limitée des options de paiement ou à la lenteur des délais de règlement internationaux, comprendre à la fois les monnaies fiduciaires traditionnelles et les cryptomonnaies peut transformer votre stratégie de paiement. Ce guide explique comment chaque système fonctionne, ce qui les distingue et comment ils se recoupent de plus en plus. Nous soulignerons également comment Slash vous permet d'envoyer, de recevoir, de détenir et de convertir des stablecoins parallèlement à diverses options de transfert fiduciaire, vous offrant ainsi la flexibilité de choisir le mode de paiement le plus efficace pour chaque transaction.⁴
Qu'est-ce qu'une monnaie fiduciaire ?
Si vous n'êtes pas familier avec la terminologie monétaire, vous vous demandez peut-être quel est le rapport entre un constructeur automobile italien et l'argent. La monnaie fiduciaire désigne la monnaie légale émise par un gouvernement qui n'est pas adossée à une matière première physique (comme l'or ou l'argent). Au contraire, la monnaie fiduciaire tire sa valeur intrinsèque de la confiance du public et de l'autorité gouvernementale, les taux de change étant déterminés par l'offre et la demande du marché.
Le dollar américain (USD) est devenu une monnaie fiduciaire en 1971, lorsque les États-Unis ont officiellement abandonné l'étalon-or. Depuis lors, la valeur du dollar est soutenue par la « pleine confiance et le crédit » du gouvernement américain et gérée par la politique monétaire définie par la Réserve fédérale. Les autres principales monnaies fiduciaires sont l'euro, le yen japonais, la livre sterling britannique et le franc suisse.
Qu'est-ce que la cryptomonnaie ?
La cryptomonnaie est une réserve de valeur numérique qui fonctionne grâce à la technologie blockchain. La blockchain est un registre décentralisé qui enregistre et vérifie les transactions sur un réseau d'ordinateurs plutôt que de s'appuyer sur une autorité centralisée. Contrairement à la monnaie fiduciaire, qui est créée et contrôlée par les gouvernements et les banques centrales, les cryptomonnaies s'appuient sur des algorithmes cryptographiques (systèmes qui cryptent les données sur la blockchain) pour sécuriser les transactions et gérer la création de nouvelles pièces.
La première et la plus connue des cryptomonnaies, le Bitcoin (BTC), a été introduite en 2009 comme une alternative décentralisée à la monnaie soutenue par les gouvernements. Elle a été suivie par d'autres comme Ethereum, Solana et Ripple, ainsi que par des stablecoins telles que l'USDC et l'USDT, qui sont liées à la valeur du dollar américain afin de minimiser la volatilité.
Les cryptomonnaies peuvent être stockées dans des portefeuilles numériques, échangées sur des plateformes d'échange cryptographiques telles que Coinbase ou Binance, ou utilisées pour effectuer des paiements sur les réseaux blockchain. Si la valeur des cryptomonnaies est influencée par la demande du marché, l'offre et le sentiment des investisseurs, leur nature décentralisée offre aux utilisateurs un meilleur contrôle sur leurs actifs sans avoir besoin d'intermédiaires pour les transferts.
Monnaie fiduciaire vs cryptomonnaie : comprendre les principales différences
Si les monnaies fiduciaires et les cryptomonnaies servent toutes deux de moyens d'échange, elles diffèrent fondamentalement dans leur mode de création, de réglementation, de stockage et d'utilisation. Des coûts de transaction à la vitesse de règlement, chaque type de monnaie présente des avantages et des limites distincts. Vous trouverez ci-dessous une analyse détaillée des différences les plus importantes pour les paiements commerciaux et la stratégie financière :
Formats physiques et numériques
La monnaie fiduciaire peut exister à la fois sous forme physique et numérique. Elle se présente sous forme de billets, de pièces ou de chèques, et est également détenue électroniquement sur des comptes bancaires ou traitée par des réseaux de paiement. La cryptomonnaie, en revanche, n'existe que sous forme numérique et est stockée et transférée via des systèmes de blockchain, qui sont des registres distribués permettant de transférer de la valeur sans passer par les banques.
Cette différence de format peut poser un défi pratique : passer du monde physique/traditionnel de la monnaie fiduciaire au domaine purement numérique de la cryptomonnaie nécessite une infrastructure de conversion. Ces points de conversion (appelés « rampes d'accès ») vous permettent d'entrer dans l'écosystème cryptographique avec de la monnaie fiduciaire ou de revenir à la monnaie traditionnelle. Certaines plateformes financières modernes, comme Slash, intègrent désormais directement ces rampes, éliminant ainsi les frictions liées au passage entre les comptes commerciaux traditionnels et les actifs cryptographiques.
Cadre réglementaire et distribution
Les monnaies fiduciaires sont régies par les banques centrales et les autorités monétaires qui gèrent l'offre, appliquent la politique monétaire et protègent la stabilité des prix. Les gouvernements classent les monnaies fiduciaires comme ayant cours légal, ce qui signifie qu'elles doivent être acceptées pour le paiement des dettes et des transactions au sein d'un pays donné. Ce système centralisé est bien établi, mais les transactions peuvent être soumises à des frais de traitement, à des majorations de change (FX) et à des retards de règlement en raison de la dépendance vis-à-vis des réseaux bancaires traditionnels et des intermédiaires.
Les cryptomonnaies évoluent dans un environnement réglementaire en constante évolution. Les mesures de conformité telles que les normes « Know Your Customer » (KYC) et « Anti-Money Laundering » (AML) varient selon les émetteurs et les juridictions. La nature décentralisée de la blockchain permet d'exécuter les transactions cryptographiques presque instantanément et à moindre coût, en contournant les frais bancaires traditionnels et les retards liés au réseau. Ces différents cadres réglementaires influencent la manière dont chaque type de monnaie peut être utilisé pour les paiements internationaux ou détenu en tant qu'actif numérique.
Volatilité des prix
La monnaie fiduciaire conserve sa valeur grâce à l'intervention du gouvernement et de la banque centrale. Les autorités utilisent les taux d'intérêt, la gestion des liquidités et la politique monétaire pour contrôler l'inflation et stabiliser le pouvoir d'achat. Les cryptomonnaies, en revanche, sont des actifs dictés par le marché dont les prix fluctuent en fonction de l'offre et de la demande. Cette volatilité peut attirer les investisseurs à la recherche de rendements, mais elle rend les cryptomonnaies standard moins pratiques pour les transactions commerciales courantes. Pour remédier à cela, les stablecoins ont été développées comme une alternative à prix stabilisé adaptée à un usage commercial, qui tire parti de la rapidité et des coûts réduits de la blockchain.
Sûreté et sécurité
Avec les monnaies fiduciaires, la sécurité repose sur l'infrastructure bancaire et la politique monétaire. Les institutions fournissent des garanties telles que l'assurance-dépôts (comme la couverture FDIC aux États-Unis), des systèmes de prévention de la fraude et des processus de résolution des litiges bien établis. Les cryptomonnaies assurent la sécurité grâce à la cryptographie et à la décentralisation. Les transactions sont validées par le réseau et enregistrées de manière permanente sur la blockchain, ce qui les rend pratiquement impossibles à modifier ou à contrefaire. De plus, certaines stablecoins comme l'USDC répondent aux normes monétaires internationales telles que KYC, AML et la réglementation européenne sur les marchés des crypto-actifs (MiCA), ce qui augmente leur viabilité pour les transferts à l'étranger ou vers des secteurs hautement réglementés.
Méthodes de stockage
La monnaie fiduciaire est stockée dans des comptes bancaires, des systèmes de paiement ou physiquement sous forme d'espèces. Ces comptes sont gérés par des intermédiaires qui supervisent les transactions et veillent au respect des réglementations gouvernementales. La cryptomonnaie est stockée dans des portefeuilles cryptographiques, qui peuvent être soit des portefeuilles chauds (connectés à Internet), soit des portefeuilles froids (stockés hors ligne). Les portefeuilles chauds permettent un accès rapide pour le trading, tandis que les portefeuilles froids offrent une protection plus forte pour le stockage à long terme des actifs numériques.
Utilisation dans les transactions
Les monnaies fiduciaires sont universellement acceptées pour les paiements, les impôts et le commerce. Elles constituent l'épine dorsale du commerce mondial, soutenues par des systèmes financiers bien établis, des réseaux commerciaux et des mesures de protection des consommateurs. Cependant, les transferts internationaux de monnaies fiduciaires peuvent être lents et coûteux lorsqu'ils passent par plusieurs banques et intermédiaires de change. Les cryptomonnaies permettent des paiements plus rapides avec des frais de transaction moins élevés, en particulier pour les transferts transfrontaliers. Elles sont de plus en plus acceptées par les commerçants en ligne et les systèmes de paiement mondiaux, mais pas encore à la même échelle que la monnaie fiduciaire.
Quand la monnaie fiduciaire rencontre la cryptomonnaie : le rôle des stablecoins
Les stablecoins comblent le fossé entre les monnaies fiduciaires et les cryptomonnaies. Ces actifs numériques sont indexés sur des monnaies traditionnelles telles que le dollar américain, l'euro ou même des métaux précieux comme l'or, et sont adossés à des réserves de liquidités, des bons du Trésor ou d'autres matières premières. Parmi les exemples, on peut citer l'USDC, émis par Circle, et l'USDT, émis par Tether.
En combinant la stabilité des monnaies fiduciaires et l'efficacité de la blockchain, les stablecoins permettent aux utilisateurs de transférer de l'argent à l'échelle mondiale avec un minimum de friction. Elles peuvent être utilisées pour les paiements internationaux, la gestion de trésorerie et le trading de cryptomonnaies, et sont de plus en plus intégrées dans les discussions sur les monnaies numériques des banques centrales (CBDC), alors que les gouvernements explorent des versions basées sur la blockchain des monnaies nationales.
Comment fonctionne la conversion crypto-fiat : 5 méthodes
La conversion crypto-fiat s'effectue via des plateformes qui servent d'intermédiaires entre les systèmes bancaires traditionnels et les réseaux blockchain. Lors de la conversion de fiat en crypto (une rampe d'accès), des plateformes telles que Slash vous permettent d'initier un transfert dans le tableau de bord en utilisant les fonds de votre compte bancaire professionnel connecté ou les stablecoins existants sur votre compte. La plateforme gère automatiquement la conversion en faisant correspondre votre ordre avec les vendeurs disponibles au taux actuel du marché, puis transfère la crypto achetée vers votre portefeuille ou destinataire désigné.
La conversion de cryptomonnaie en monnaie fiduciaire (une sortie) suit le processus inverse. Avec Slash, vous sélectionnez votre compte bancaire de destination, choisissez la stablecoin à convertir (USDC ou USDT) et sélectionnez votre méthode de transfert (ACH ou virement bancaire). La plateforme convertit votre cryptomonnaie en monnaie fiduciaire au taux de change en vigueur, moins des frais de transaction peu élevés, puis traite le retrait via les canaux bancaires traditionnels. Cela prend environ un jour ouvrable pour les dépôts en dollars américains.
Voici les méthodes les plus couramment utilisées pour passer des crypto-actifs aux monnaies fiduciaires :
- Plateformes bancaires numériques : Les prestataires bancaires modernes tels que Slash utilisent des passerelles intégrées pour simplifier les conversions. Avec Slash, vous pouvez envoyer des devises fiduciaires via ACH mondial, virements bancaires, virements SWIFT ou réseaux de paiement en temps réel ; en même temps, vous pouvez envoyer et recevoir des paiements en stablecoins à faible coût et quasi instantanés en USDC, USDT et USDSL. La plateforme gère la conversion en interne, ce qui vous permet de déposer un solde en USD sur votre compte Slash directement depuis le tableau de bord.
- Échanges de cryptomonnaies : Les principales plateformes d'échange de cryptomonnaies telles que Coinbase et Binance proposent des outils de conversion intégrés qui calculent en temps réel les taux de change entre différentes monnaies fiduciaires. Ils peuvent également être utilisés pour rechercher des options de stablecoins équivalentes à des monnaies fiduciaires.
- Services de portefeuille et de paiement : Des services tels que PayPal et Cash App permettent désormais aux utilisateurs d'acheter, de vendre et de convertir des cryptomonnaies depuis leur portefeuille numérique. Bien que pratiques, ces systèmes limitent souvent les transferts externes et peuvent facturer des frais de conversion plus élevés que les plateformes d'échange dédiées.
- Interfaces d'échange simplifiées : De nombreuses plateformes d'échange et DeFi proposent des outils d'échange rapide qui permettent aux utilisateurs d'échanger une cryptomonnaie contre une autre ou de convertir des cryptomonnaies en monnaies fiduciaires en quelques clics. Ces interfaces automatisent généralement les comparaisons des taux du marché et intègrent des pools de liquidités pour garantir un règlement rapide.
- Outils internationaux de conversion et multidevises : Certaines plateformes offrent une visibilité multi-fiat, affichant les taux de conversion en temps réel entre les cryptomonnaies et des dizaines de devises mondiales. Ces outils sont particulièrement utiles pour les entreprises internationales et les équipes à distance qui gèrent des paiements transfrontaliers et cherchent à minimiser les pertes de change, même s'ils peuvent s'avérer moins efficaces que les plateformes bancaires dédiées pour intégrer les conversions depuis les rampes d'accès/de sortie vers des comptes en devises fiduciaires.
Simplifiez vos transactions crypto-fiat avec Slash
Slash simplifie le processus complexe de conversion entre cryptomonnaie et monnaie fiduciaire en fournissant aux entreprises une infrastructure de paiement complète dans un tableau de bord unique. Les rampes d'accès intégrées à la plateforme permettent des transitions fluides entre les stablecoins telles que l'USDC, l'USDT et l'USDSL et les monnaies fiduciaires traditionnelles, sans avoir à jongler entre plusieurs comptes ou prestataires de services.
Grâce à Slash, les entreprises ont accès à la fois aux réseaux bancaires traditionnels et aux systèmes de paiement blockchain. Vous pouvez envoyer et recevoir des fonds via ACH, virements bancaires, SWIFT ou systèmes de paiement en temps réel, ou choisir parmi huit blockchains prises en charge pour transférer des stablecoins indexés sur le dollar américain pour des règlements internationaux quasi instantanés et à faible coût. Cette flexibilité vous permet de sélectionner le meilleur mode de paiement pour chaque situation, qu'il s'agisse d'un transfert de stablecoins réglé en quelques minutes ou d'un virement bancaire à un fournisseur qui n'accepte pas encore les actifs numériques.
Pour les entités non américaines, le compte Slash Global USD donne accès aux mêmes outils, vous permettant de détenir et de transférer des fonds libellés en dollars américains sans avoir besoin d'une LLC enregistrée aux États-Unis.7 Il s'agit d'une solution de paiement destinée aux équipes internationales, aux prestataires à distance et aux entreprises transfrontalières qui souhaitent accéder plus rapidement à des dollars américains et à des liquidités basées sur la blockchain, tout en restant pleinement conformes aux normes mondiales en matière de KYC et de lutte contre le blanchiment d'argent.
Avec Slash, la frontière entre les monnaies fiduciaires et les cryptomonnaies disparaît, permettant aux entreprises de transférer des fonds plus rapidement, à moindre coût et de manière plus intelligente à travers les frontières, sous la forme qui leur convient le mieux.
Learn More and Apply Today
Join the 3,000+ businesses already using Slash.
Questions fréquentes
Les stablecoins sont-ils considérés comme des monnaies fiduciaires ?
Les monnaies fiduciaires sont émises et contrôlées par un gouvernement et son système bancaire central ; selon la définition traditionnelle, on ne peut pas considérer les stablecoins comme des monnaies fiduciaires. Cependant, les stablecoins telles que l'USDT et l'USDC ont une valeur équivalente à celle d'une monnaie fiduciaire, ce qui en fait une alternative viable et stable en termes de prix.
Puis-je acheter des cryptomonnaies sans utiliser de monnaie fiduciaire ?
Oui. En lançant une conversion crypto-crypto, vous pouvez échanger un actif numérique contre un autre plutôt que d'acheter avec de la monnaie fiduciaire. Par exemple, un utilisateur détenant des bitcoins (BTC) peut les échanger contre des ethers (ETH) ou une stablecoin comme l'USDC en utilisant une plateforme d'échange crypto ou une plateforme de swap DeFi. Ces transactions se déroulent entièrement sur la blockchain, ce qui signifie qu'aucune intervention bancaire traditionnelle ni conversion fiduciaire n'est nécessaire.
Tous les pays acceptent-ils les conversions crypto-fiat ?
Non. Les conversions de cryptomonnaies en monnaies fiduciaires sont réglementées différemment à travers le monde, et tous les pays ne les reconnaissent pas ou ne les autorisent pas. Certaines juridictions, telles que les États-Unis et l'Union européenne, autorisent les bourses réglementées à convertir des cryptomonnaies en monnaies fiduciaires dans le respect des exigences de conformité KYC et AML.
